Wycena Działalności
Gospodarczej - Wycena JDG
- rzetelna wartość Twojego biznesu.
Jednoosobowa działalność gospodarcza (JDG) to zorganizowana działalność zarobkowa, która jest prowadzona pod własnym imieniem. JDG jest formą działalności gospodarczej, która pozwala na elastyczne podejmowanie decyzji, a jednocześnie niesie za sobą pełną odpowiedzialność za skutki tych decyzji. Warto zauważyć, że osoba prowadząca JDG ma pełną kontrolę nad swoją firmą, ale jednocześnie musi być gotowa na osobiste ryzyko związane z jej funkcjonowaniem.
Zaufali nam
Biegły
Sądowy
Sprawiedliwa analiza
Makler Papierów Wartościowych
Rynkowa perspektywa
+ 14 lat rozwijania kompetencji
w zakresie finansów
Doradca Inwestycyjny
Inwestycyjne podejście
Terminowa
realizacja
Metody wyceny jednoosobowej działalności gospodarczej
Wycena działalności gospodarczej JDG
- metoda dochodowa
Wycena spółki metodą dochodową – znana jako metoda zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF). Jest to jedna z najczęściej stosowanych metod wyceny, przede wszystkim dla firm generujących dochód oraz dodatnie przepływy pieniężne, które mają ugruntowaną pozycję na rynku i prawdopodobieństwo dalszego generowania takich dochodów i przepływów. Ta metoda skupia się na prognozowanych przepływach pieniężnych, co pozwala uwzględnić przyszłe korzyści, jakie przedsiębiorstwo może wygenerować. Proces wyceny opiera się na dyskontowaniu przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, uwzględniając stopę dyskontową, która odzwierciedla ryzyko inwestycji.
Wycena działalności gospodarczej JDG
- metoda porównawcza
Wycena metodą porównawczą to metoda pozwalająca określić wartość rynkową analizowanego przedsiębiorstwa na podstawie porównania go z podobnymi spółkami (pod względem profilu działalności), których akcje są notowane na giełdzie lub które uczestniczą w transakcjach na rynku prywatnym. Analiza różnych wskaźników, np. współczynnika ceny/zysku, ceny/przychodów itp., pozwala zrozumieć oczekiwania i postrzeganie inwestorów, co w konsekwencji umożliwia określenie wartości rynkowej badanego przedsiębiorstwa.
Wycena działalności gospodarczej JDG
- metoda majątkowa
Wycena działalności metodą majątkową koncentruje się głównie na przedsiębiorstwach, w których aktywa rzeczowe, takie jak nieruchomości, urządzenia czy maszyny, mają znaczący wpływ na działalność. Metody majątkowe szacują wartość firmy na podstawie wartości składników jej majątku. W tym podejściu zakłada się, że wartość przedsiębiorstwa równa jest wartości jego aktywów netto (np. metoda skorygowanych aktywów netto).
Profesjonalna wycena JDG
Zanim się zdecydujesz, porozmawiaj z nami i sprawdź, jak możemy Ci pomóc. W trakcie rozmowy odpowiemy na Twoje pytania, rozwiejemy wątpliwości oraz zaproponujemy najlepsze dla Ciebie rozwiązanie.
Zakończeniem procesu wyceny jest przekazanie raportu
z wyceny przedsiębiorstwa.
Raport końcowy zawiera m.in.:
- Cel wyceny
- Standard wartości
- Opis przyjętej metodologii
- Opis modelu biznesowego
- Analizę konkurencji / rynku
- Korektę Księgi Przychodów i Rozchodu [KPiR]
- Analizę scenariuszową
- Analizę wrażliwości
- Analizę wskaźnikową
- Analizę wskaźnikową
Wycena działalności gospodarczej – krok po kroku
Określ cel wyceny.
Zgromadź kompletną dokumentację.
Wybierz odpowiedni sposób wyceny spośród różnych metod wyceny.
Oceń przyszłe przepływy pieniężne.
Określ stopę dyskontową.
Zidentyfikuj podobne działalności.
Porównaj kluczowe wskaźniki finansowe.
Uwzględnij wartość aktywów i zobowiązań.
Zidentyfikuj ryzyka i szanse.
Oceń aspekty makroekonomiczne.
Przeprowadź wszystkie obliczenia.
Podsumuj uzyskane wyniki wyceny.
Przedstaw wnioski i zalecenia.
Kiedy wycenić przedsiębiorstwo?
- Transakcje kupna lub sprzedaży
- Wycena w ramach testu prywatnego inwestora
- Planowanie sukcesji
- Potrzeba niezależnej opinii
- Restrukturyzacja lub przekształcenie formy prowadzonej działalności
- Wniesienie przedsiębiorstwa w formie aportu
- Sprawy sądowe
Transakcje sprzedaży lub kupna firmy
Po określeniu, na czym polega sprzedaż przedsiębiorstwa, należy pochylić się nad kwestią jego wyceny. Wycena działalności gospodarczej na potrzeby kupna lub sprzedaży to proces określenia rzeczywistej wartości przedsiębiorstwa w celu zawarcia transakcji handlowej. W takim przypadku sprzedawca szacuje wartość swojej firmy, a kupujący ocenia, czy oferta jest adekwatna do potencjału i zyskowności biznesu. Wycena ta jest kluczowa dla efektywnej negocjacji i ustalenia uczciwej ceny za prawa do prowadzenia działalności gospodarczej.
Restrukturyzacja lub przekształcenie formy prowadzonej działalności
Wycena przedsiębiorstwa w procesie, jakim jest restrukturyzacja firmy lub przekształcenie formy prowadzonej działalności polega na oszacowaniu wartości przedsiębiorstwa w celu podjęcia decyzji dotyczących restrukturyzacji organizacyjnej czy zmiany formy prawnej. Może to dotyczyć również innych kroków, których celem jest poprawa efektywności i adaptacja do zmieniających się warunków rynkowych. Wycena ta pomaga w zrozumieniu aktualnej wartości firmy oraz potencjalnych korzyści i ryzyk związanych z restrukturyzacją lub zmianą formy jej działalności.
Wycena w ramach testu prywatnego inwestora
Warto zacząć od wyjaśnienia, na czym polega wycena w takim przypadku. Mówimy tutaj o szczegółowej analizie i oszacowaniu wartości spółki przez prywatnego inwestora, który rozważa możliwość inwestycji w tę firmę. Proces ten obejmuje ocenę kluczowych aspektów działalności, takich jak stabilność finansowa, perspektywy wzrostu, konkurencyjność na rynku oraz potencjalne ryzyko, aby móc podjąć świadomą decyzję inwestycyjną. Wycena ta stanowi istotny element procesu decyzyjnego w kwestii inwestycji, pozwalając na lepsze zrozumienie i ocenę atrakcyjności danego przedsiębiorstwa jako celu inwestycyjnego.
Planowanie sukcesji
Wycena działalności podczas planowania sukcesji odnosi się do procesu oszacowania wartości firmy w kontekście przeniesienia jej kontroli na nowego właściciela lub kolejne pokolenie. Jest to ważny etap, który pozwala właścicielowi przedsiębiorstwa na ustalenie uczciwej wartości firmy, aby umożliwić płynne przejście zarządzania i własności na następną generację lub innego właściciela. Wycena ta uwzględnia zarówno wartość aktywów oraz zysków przedsiębiorstwa, jak i potencjał rozwoju oraz stabilność finansową, co pozwala na właściwe planowanie sukcesji i zabezpieczenie przyszłości firmy.
Potrzeba niezależnej opinii
Wycena działalności w ramach potrzeby niezależnej opinii odnosi się do procesu oszacowania wartości przedsiębiorstwa przez niezależnego eksperta lub firmę, który działa bezstronnie i obiektywnie. Ważne, aby wybrać takich ekspertów w dziedzinie wyceny, którzy mają już doświadczenie z wycenami w Twojej branży. Taka wycena jest zwykle wymagana w przypadkach, gdy istnieje konieczność uzyskania profesjonalnej oceny wartości firmy, np. w związku z fuzjami, przejęciami, sporami prawnymi, zmianami właścicielskimi czy przy podziale majątku wspólnego. To najczęstsze sytuacje, które potrzebna jest rzetelna i niezależna ocena wartości biznesu. Zapewnia ona wiarygodność i obiektywność analizy, co jest kluczowe przy podejmowaniu strategicznych decyzji biznesowych i zabezpieczeniu interesów wszystkich zaangażowanych stron.
Wniesienie przedsiębiorstwa w formie aportu
Wycena przedsiębiorstwa jako przedmiot aportu w celu wniesienia jednoosobowej działalności gospodarczej (JDG) do spółki z ograniczoną odpowiedzialnością (sp. z o.o.) w ramach aportu odnosi się do procesu określenia wartości firmy, który ma zostać wniesiony jako wkład do nowo powstającej spółki. Ta wycena jest kluczowa, aby ustalić wartość wniesionych aktywów i pasywów JDG, które staną się częścią spółki w formie kapitału zakładowego. Wycena ta umożliwia prawidłowe podzielenie udziałów w spółce pomiędzy wspólników oraz określenie adekwatnej wartości akcji lub udziałów w nowo utworzonej firmie w zależności od wartości wniesionej aportem JDG.
Sprawy sądowe
Wycena działalności na potrzeby spraw sądowych odnosi się do procesu oszacowania wartości przedsiębiorstwa w celu rozstrzygnięcia sporów lub konfliktów prawnych związanych z biznesem. Może to obejmować następujące sytuacje: podział majątku w przypadku rozwodu, rozwiązywanie sporów między wspólnikami, likwidację spółki, czy też ocenę szkód w wyniku naruszenia umowy. Tego typu wycena jest kluczowym elementem w wymienionych sprawach, ponieważ umożliwia obiektywne ustalenie wartości firmy. Dostarcza też wiarygodnych dowodów przed sądem, aby sędzia mógł podjąć odpowiednią decyzję w oparciu o rzetelną ocenę ekonomiczną. W procesie sądowym istotne jest dokonanie wyceny przedsiębiorstwa przez biegłego sądowego.
Ewidencja księgowa a wycena wartości firmy jednoosobowej
Wycena jednoosobowego biznesu jest specyficzna ze względu na formę prowadzonej działalności. Bardzo często w praktyce gospodarczej JDG prowadzona jest Księga Przychodów i Rozchodów (KPiR). Ze względu na uproszczoną formę określa się ją mianem „małej księgowości”. Może być ona stosowana nie tylko w przypadku jednoosobowej działalności, ale i w spółkach cywilnych, partnerskich czy jawnych. Ze względu na fakt, że KPiR odnosi się bardzo ogólnie do przychodów i kosztów, a majątek firmy uwzględnia w ograniczonym zakresie, wycena działalności gospodarczej z KPiR jest bardziej skomplikowana. Wymaga więc również większego nakładu pracy. Aby dokonać wyceny działalności gospodarczej w oparciu o Księgę Przychodów i Rozchodów, należy m.in. dokonać korekty przychodów i kosztów. W jej ujęciu bowiem wynagrodzenie pracodawcy jest częścią zysków firmy i nie stanowi kosztu firmy jednoosobowej. Zysk przedsiębiorstwa opodatkowuje się jako dochód osobisty pracodawcy. W praktyce oznacza to, że w kosztach KPiR nie uwzględnia się podatku dochodowego. Jak zostało wspomniane, KPiR w ograniczony sposób odnosi się do majątku jednoosobowej działalności gospodarczej. Zaprezentowania wymagają jedynie rzeczowe elementy majątku, czyli środki trwałe i wyposażenie. Inne jego części składowe, takie jak gotówka i należności handlowe są pomijane, zaś zapasy podlegają jedynie spisowi na zakończenie roku obrotowego. Co więcej, KPiR nie odnosi się w ogóle do zobowiązań (pożyczek, kredytów i zobowiązań wobec dostawców) tej formy działalności.
Jak zacząć? Umów konsultację - Wycena Firm
Jeśli chcesz, dowiedzieć się więcej oraz aby usługi finansowe, których potrzebujesz były sporządzane przez Doradców Inwestycyjnych oraz były zgodne z przyjętymi standardami i prawem, warto skorzystać z naszych usług.
Sposoby przekształcenia jednoosobowej działalności w spółkę:
Sposób 1
Wniesienie przedsiębiorstwa lub jego części aportem do spółki z o.o.
Sposób 2
Likwidacja działalności, a następnie założenie spółki z o.o.
Sposób 3
Formalne przekształcenie
w spółkę z o.o.
Zobacz, co mówią o nas nasi klienci
Zanim się zdecydujesz, porozmawiaj z nami i sprawdź, jak możemy Ci pomóc.
W trakcie rozmowy odpowiemy na Twoje pytania, rozwiejemy wątpliwości oraz zaproponujemy najlepsze dla Ciebie rozwiązanie. Nic nie ryzykujesz, a jedynie zyskasz wiedzę, którą będziesz mógł wykorzystać do realizacji swoich celów.
Jednoosobowa działalność – wady i zalety
1. Brak kosztów założenia działalności.
2. Brak wymogów tworzenia kapitału podstawowego przedsiębiorstwa.
3. Elastyczność w otwieraniu, zawieszaniu i likwidacji działalności gospodarczej.
4. Możliwość optymalizacji podatkowej – poprzez wybór formy opłacania podatków (liniowy, skala, ryczałt).
5. Możliwość prowadzenia uproszczonej księgi przychodów i rozchodów.
6. Niskie koszty obsługi księgowej.
7. Możliwość korzystania z ulg na start (np. małego ZUS-u).
1. Odpowiadanie całym majątkiem za zobowiązania JDG.
2. Obowiązek odprowadzania składek na ZUS.
3. Skomplikowanie przepisów podatkowych oraz przepisów związanych z ubezpieczeniami społecznymi.
Masz pytanie? Mamy odpowiedzi
Jak wycenić działalność gospodarczą?
Niezależnie od tego, jaka forma prowadzenia ewidencji księgowej zostanie przyjęta, metodologicznie wycena działalności nie odbiega od wyceny innej firmy. Zdecydować można się więc na jedną z trzech metod – majątkową, dochodową lub porównawczą. To, która ostatecznie zostanie wybrana, zależy od wielu czynników, np.:
- celu wyceny,
- specyfiki prowadzonego biznesu,
- rodzaju branży, w ramach której funkcjonuje firma,
- etapu rozwoju i potencjału przedsiębiorstwa,
- sposób przeprowadzenia ewentualnej transakcji sprzedaży.
Ile kosztuje wycena działalności gospodarczej JDG?
Wycena działalności gospodarczej zaczyna się od 6 000 PLN. Wycena JDG jest usługą, a jak wiadomo ceny usług różnią się w zależności od firmy, która się tym zajmuje. W jednym z artykułów na naszym blogu opisaliśmy czynniki, które wpływają na koszt przeprowadzenia wyceny. Znajdziesz tam również zakres cen w zależności od metody wyceny oraz obszerności raportu z wyceny, który też jest wymagany. Wpis, o którym mówimy znajdziesz tutaj: Ile kosztuje wycena firmy?
Jak wycenić jednoosobową działalnością gospodarczą z uproszczoną księgowością, tzw. Księga Przychodów i Rozchodów (KPiR)
Istnieją pewne metody, które pozwalają wycenić firmę prowadzącą uproszczoną księgowość. Musisz jednak wiedzieć, że wycena ta będzie prawdopodobnie bardziej skomplikowana niż w przypadku prowadzenia pełnej księgowości. Wycena wartości firmy na podstawie KPiR opiera się na takich oto czynnikach:
- przychody i zyski firmy – należy ocenić stabilność przychodów oraz stopień rentowności, aby określić, jak dużo zysku firma generuje w stosunku do swojego rozmiaru i poziomu kosztów,
- koszty prowadzenia biznesu – należy ocenić, jakie koszty są ponoszone przez firmę, np. koszty związane z zakupem materiałów, wynagrodzenia, opłaty, podatki i inne wydatki,
- wartość aktywów – na wartość firmy może wpłynąć wartość jej aktywów, np. nieruchomości, maszyn, wyposażenia czy aktywów niematerialnych,
- konkurencja – ocena poziomu konkurencji w branży również może wpłynąć na wartość firmy,
- makrootoczenie – czynniki zewnętrzne, które wpływają na wartość firmy, np. sytuacja na rynku, polityka państwa czy sytuacja gospodarcza w kraju i na świecie.
Sprzedaż jednoosobowej działalności gospodarczej – czy to możliwe?
W przypadku jednoosobowej działalności gospodarczej sprzedaż firmy nie jest możliwa. Chodzi o to, że jednoosobowa działalność gospodarcza powiązana jest bezpośrednio z jej właścicielem. Wszystkie zobowiązania, a także dochody to majątek przedsiębiorcy, czyli jednocześnie jej właściciela. I właśnie dlatego w przypadku jednoosobowej działalności firma nie ma swojego majątku. Nawet jeśli kupiłeś „na fakturę” samochód czy wyposażenie swojego sklepu lub salonu, to formalnie zawsze jest to traktowane jako Twój prywatny majątek. Jeśli więc masz niezapłacone zobowiązania, wtedy będą mogły być pokryte z tego majątku.
Można jednak wyróżnić 4 podstawowe sposoby na pozbycie się firmy, jeśli prowadzimy ją w formie jednoosobowej działalności (JDG):
- sprzedaż majątku,
- przeniesienie działalności – cesja zobowiązań na inny podmiot – osobę,
- podział firmy na części i sprzedawanie ich odrębnie,
- przekształcenie firmy w spółkę i sprzedaż udziałów.
Wycena małej firmy – specyfika
Wycena małych firm wiąże się z uwzględnieniem pewnych specyficznych aspektów, takich jak indywidualne umiejętności właścicieli, które mogą mieć silny wpływ na uzyskiwane dochody. Klienci często odchodzą razem z poprzednimi właścicielami po sprzedaży, dlatego ignorowanie tego faktu może prowadzić do nieprawidłowej wyceny.
Dodatkowo, w mniejszych firmach, gdzie właściciele samodzielnie zarządzają spółką, ich wynagrodzenia nie są uwzględniane w kosztach działalności, co również powinno być wzięte pod uwagę przy wycenie, aby uniknąć błędów. Warto także zrozumieć, że praca właścicieli może przybierać różne formy, poza tym zakłada się, że firma będzie działać bez nich, dlatego należy uwzględnić wynagrodzenie osoby, która przejmie rolę właściciela po sprzedaży. W ten sposób można uniknąć potencjalnych problemów związanych z procesem sprzedaży przedsiębiorstwa.
Najprostsza metoda wyceny firmy
Najprostszą metodą wyceny firmy jest metoda księgowa. Nie wymaga ona ogromnych nakładów, a podstawą do jej realizacji jest bilans przedsiębiorstwa. Niestety ta metoda ma jedną podstawową wadę – wartość księgowa najczęściej znacznie różni się od wartości rynkowej firmy. Dla przykładu weźmy wartość środków transportu, które mogą znajdować się w aktywach przedsiębiorstwa. Bilans prezentuje wartość po amortyzacji, np. 10 tys. PLN, a wartość na portalach ogłoszeniowych samochodu wynosi 20 tys. PLN. Oznacza to, że wartość bilansowa jest o 50% niższa od wartości rynkowej.
Wycena działalności za pomocą kalkulatora
Stworzyliśmy również kalkulator wyceny firm, który może zostać wykorzystany do wyceny większości działalności gospodarczych. Zastrzegamy jednak, że rachunkowość działalności gospodarczej musi być prowadzona w pełnej formie. Jeżeli tak nie jest, należy samemu dostosować odpowiednie kategorie.
Oto przykładowa wycena sporządzona za pomocą kalkulatora: Wycena przedsiębiorstwa z kalkulatorem.
Warto też zapoznać się ze stroną opisującą pełen zestaw możliwości Kalkulatora Wyceny Przedsiębiorstw oraz wartości, jakie dostaje użytkownik. Zapraszam tutaj: Kalkulator wyceny firm.
Zaufało nam ponad 1000 przedsiębiorców
Zobacz, co mówią o nas nasi klienci
Jak zacząć? Umów konsultację - Wycena Firm
Jeśli chcesz, dowiedzieć się więcej oraz aby usługi finansowe, których potrzebujesz były sporządzane przez Doradców Inwestycyjnych oraz były zgodne z przyjętymi standardami i prawem, warto skorzystać z naszych usług.
Spis treści
- 1. Metody wyceny jednoosobowej działalności gospodarczej
- 2. Co zawiera raport końcowy?
- 3. Wycena działalności gospodarczej–krok po kroku
- 4. Kiedy wycenić przedsiębiorstwo?
- 5. Ewidencja księgowa a wycena wartości firmy jednoosobowej
- 6. Sposoby przekształcenia jednoosobowej działalności w spółkę
- 7. Jednoosobowa działalność – wady i zalety
- 8. Masz pytanie? Mamy odpowiedzi
- 9. Wycena małej firmy – specyfika
- 10. Najprostsza metoda wyceny firmy
- 11. Wycena działalności za pomocą kalkulatora